理財基本模型 像波浪的K線 20240902。這次來談理財基本模型，預計這會是一整個帶狀系列，會開始這個主題有兩個原因：一個是想留點時間學習新的知識，第二個是開始有超級新手的訂閱與回覆，那就來幫補一點基礎功力吧~另外，基本策略我也執行的亂七八糟，所以這也是我自己對自己的檢討。
理財基本模型 影片
理財基本模型 像波浪的K線
- 理財基本模型
- 像波浪的K線
- 理財系列的開端
- 模型的三大要素
- 年度的模型
- 月度的模型
- 日內的模型
- 基本模型制定規則
嗨我是亞瑟我有三高，這次來談理財基本模型，預計這會是一整個帶狀系列，會開始這個主題有兩個原因：一個是最近真的累了， 想要留點時間學習新的知識，第二個是感覺到，開始有超級新手的訂閱與回覆，那就來幫超級新手補一點基礎功力吧。
另外，不要看我講的口若懸河，就以為我策略執行的很好，錯了！基本策略我也執行的亂七八糟，所以這也是我自己對自己的檢討。
像波浪的K線
- 20240902
- 近期大盤交易量縮
- 上下震幅隨之減少
- K線仍像波浪起伏
- 明天美股休市一天
- 市場助推動力大減
今天是2024年9月2號，最近大盤的交易量比較縮減，今天好像還不到三千億。上下的震幅隨之也減少了，所謂「盤久必跌」，今天的現形就有點這個樣子。不過，K線仍然像波浪一般起伏不定，這個狀況我們等下會繼續談。
可以先了解今天的線形，今天的波浪在後面整個掉下來了，我覺得主要是因為明天美股會休市一天，所以市場的助推力量大減，波浪因此突然縮小了。K線其實就像波浪一樣，非常有趣。那我們進入正題吧。
理財系列的開端
- 溫故知新展未來
- 越基礎的越重要
- 每個人的狀況不同
- 適合的投資模型不同
- 建立自己的操作
在歷經了將近三個月瘋狂的更新之後，其實我的台詞已經疲乏了。所以我決定把舊東西也拿來整理。所謂溫故知新展未來，重新整理一下這兩三個月得到的結果，因為基礎的東西總是越重要。
尤其是這兩三個月觀察自己，有更多更基礎的東西，有時候被忽略了，所以反而失去了交易原本的初心，讓自己不小心做錯。
當然啦，每個人的狀況、目標都不同，不同時期遇到的心態也不同，所以必須找尋適合自己的投資模型，最終建立出自己的操作。一百個活下來的交易人，會有兩百個以上的成功做法，所以適合自己的才是最好的。
模型的三大要素
- 最基本的模型
- 時間 趨勢 標的
- 時間-週期進出長短
- 趨勢-買入或賣出
- 標的-屬性與目標不同
先來看最簡單的基礎策略，那就是最基本的架構。我們隨便找一條線，在某點上投入資金，只會有兩種結果：賺錢或賠錢。賺錢時如何要停利，賠錢時如何要停損，這就是最基本的策略。但如果只看最基本的策略模型，應該會很難賺錢。
我們在談模型的時候，有三大要素是最重要的，分別是時間、趨勢、還有標的。
時間指的是週期，涉及我們進出時間的長短，以及觀察的時間範圍。
趨勢決定了我們是買入還是賣出，或者說是做多做空，或者不做觀望。很多時候，不同的人面對趨勢時，做法不太一樣。
再來是標的，不同標的的屬性和目的不一樣。例如，股票、期貨、期權、房地產、外匯等，不同的標的操作方法不同，目的也不同，所以策略會完全不同。這三個方向組合起來，形成的策略也會不同。
年度的模型
- 平均每年成長9%
- 偶有衰退年份
- 一年以上通常獲利
- 定期定額大盤ETF
- 長期投入How to lose
最簡單常用、最容易了解的就是年度模型。依照台股大盤每年的狀況，這邊列出的數字可以看得出來，實際上長期來說，每年平均成長率是9%坐右。
當然偶爾會有衰退的年份，但獲利的年份比衰退的多很多，不管是從圖表還是線圖來看，只要能持續持有大盤一年以上，通常都會獲利，持續兩年以上，基本上必定獲利。
也就是說，定期定額投資大盤ETF。這個策略幾十年來沒有大問題，目前受到投資人廣泛的歡迎，尤其是高收入族群。這邊可以下一個非常重要的副標題就是：『長期投入How to lose』
0050的連結放在說明欄與文後。
https://www.moneydj.com/ETF/X/Basic/Basic0003.xdjhtm?etfid=0050.TW
月度的模型
- 月有陰晴圓缺
- 月線上下震盪擺動
- 依線型買入賣出
- 賺取波段收益
- 楚狂人波段示範單
如果我們看月線，可以發現月線的波動，比年度波動大得多。所謂月有陰晴圓缺，所以月線本來就會有上下震盪。有一派的做法會用月線，來控制做空或做多，從中賺取波段收益。
來看今年的實際應用，可以看到圖上面藍色的線是月線，當日K棒突破月線的時候就買入，所以在1號這個位置買入，2號這個位置沒有跌破持續抱著，3號這個位子跌破賣出，在4號這個位置又可以買入。
而這一套做法最常見的例子，就是楚狂人的波段示範單。這個策略已經長期公開示範，放在他的官網和FB上，有興趣的可以去了解一下。
當然，為了提高簡單的月線報酬，楚狂人也做了一些策略加強，對波段策略的更進階改變，如果後續有做更進階的專題，到時候再來提改進的方法。楚狂人的連結放在說明欄與文後。
https://www.wantgoo.com/blog/119
日內的模型
- 每日波動像波浪
- 波浪來回作動震盪
- 一分K線為觀察基準
- 震幅 成交量 高低支撐
- 自由人台指當沖
如果我們單看每天的波動，例如期貨的日盤與夜盤，可以發現全天連起來，它就像是一個波浪。每日的波動像波浪一樣，波浪來回上下震盪。
這邊可以發現，波浪有類似的型態。前面的波動曲線，通常它是在一定的起伏之下。如果遇到動盪，它可能會往上推，或者是往下跌。拉遠一點看，它其實就像一個海的波浪一樣。
我們可以拿1分K線來作觀察，由此就會有一些技術面最基本的操作，例如過均線就買，破均線就賣。以昨天的線型為例， 1號地方就買2號賣、3號買4號賣、5號買6號賣，那天可以來回坐三趟，但不是每天都可以這樣操作啦。
更進階的研究具體數據，例如波動率、平均震幅、當日震幅、成交量、異常數量，以及高低點所產生的支撐位，也就是波浪至高或至低時的那個點。
改進得策略這可以參考自由人的台指當沖操作，幾乎每天盤後會公開操作，可以了解最基礎的日內模型，要如何做進階的策略執行。自由人的連結放在說明欄與文後。
https://www.youtube.com/@%E8%87%AA%E7%94%B1%E4%BA%BAFreeman
基本模型制定規則
- 有模型才有策略
- 策略可以回測績效
- 上漲下跌的準確率
- 模擬交易的報酬率
- 有信心才能徹底執行
投資交易都先要有一個模型概念，架構最基本的框架，再推測如何進行策略。有了策略之後，才能用策略去回測過去的市場表現，看看這個策略在過去的交易中是否有效。
最基本要判斷上漲或下跌的準確率。通常隨機的準確率是50%，在擬定策略和模型後，希望將準確率提升至60%或70%。這樣推估出的策略，就可以有比較大的勝率，所以準確率就是勝率。
有了準確率之後，就能模擬進出場操作，估算可能的報酬率，繼續推測每個策略的潛在收益和風險。也就是說，如果這個策略在徹底執行之下，大約可以獲得多少的報酬，這樣才會有信心。
有信心才能徹底執行。不過說到這裡，這些都是最簡單的部分，因為最困難的不是策略，也不是模型，是如何用我們脆弱的內心，去執行應該要可以獲勝的策略。
所以執行才是最困難的部分，而交易本身考驗的，到底還是我們自己的內心。
今天到這邊，那我們下一集套論錢是什麼？再下一集，要把這個策略模型，推向台股之外，去看看它在其他投資領域中的應用。
